유화증권

003460

코스피

회사는 리테일, 상품운용, 자산운용 등 다양한 금융투자업을 영위하고 있으며, 증권 위탁매매, 자산 및 상품 운용, 임대수익 등으로 사업 부문이 구성되어 있습니다. 소수정예 조직과 안전자산투자를 바탕으로 유연하게 변화에 대응하고 있으며, 효율적 자산운용과 틈새시장 진입을 통해 경쟁력을 강화하고 있습니다.

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QUANTYLAB VIEW

종목 분석

46
신뢰도 85%

자산 가치 측면에서의 저평가(PBR 0.34)와 높은 배당 매력은 중장기 투자자에게 안전마진을 제공합니다. 하지만 기술적으로 역배열 하락 추세가 뚜렷하고 외국인과 기관의 수급 이탈이 계속되고 있어, 단순 저평가만으로 진입하기에는 리스크가 있습니다. 주가가 하단 지지선을 확인하고 수급 주체가 개인에서 기관/외국인으로 전환되는 추세 전환 신호가 확인될 때까지 중립적인 관점을 유지하는 것이 적절합니다.

2026.10.192,930원
상단 3,500하단 2,600
2026.07.102026.08.272026.10.19
DECISION FACTORS

판단을 만든 5가지 요인

100
가치

해당 요인의 상세 설명을 준비하고 있습니다.

50
실적

BPS 8,871원, EPS 229원으로 자산 가치는 견고하지만 ROE 2.61%로 자본 효율성은 낮습니다. 연간 지표상 BPS는 지속 성장했으나 EPS는 2024년 240원에서 2025년 189원으로 하락하는 등 이익의 변동성이 존재하며, 수익성 개선이 시급한 상황입니다.

0
추세

최근 주가는 3,000원선을 회복하지 못하고 지속적으로 하락하는 단기 및 중기 하향 추세를 보이고 있습니다. 주요 이동평균선들이 우하향하며 강한 저항선을 형성하고 있습니다. 5일, 20일, 60일, 120일 이동평균선이 모두 역배열 상태이며, RSI는 36.11로 과매도 구간에 근접해 있습니다. MACD는 시그널선 아래에서 음의 값을 유지하고 있으며, OBV는 33,290,120으로 20일 평균보다 낮아 자금 유출이 진행 중입니다. 최근 저점인 2,910원과 볼린저 밴드 하단인 2,940원 부근이 1차 지지선으로 작용할 전망이며, 상단으로는 20일 이동평균선이 위치한 3,000원과 60일선의 3,058원이 강력한 저항대로 분석됩니다.

25
수급

최근 20거래일간 외국인과 기관의 순매도가 우세하며, 특히 10월 12일에는 외국인이 17,789주를 순매도하며 하락을 주도했습니다. 신용잔고율은 0.23% 수준으로 매우 낮아 반대매매 등의 수급 리스크는 제한적입니다.

50
이슈

해당 요인의 상세 설명을 준비하고 있습니다.

실적

BPS 8,871원, EPS 229원으로 자산 가치는 견고하지만 ROE 2.61%로 자본 효율성은 낮습니다. 연간 지표상 BPS는 지속 성장했으나 EPS는 2024년 240원에서 2025년 189원으로 하락하는 등 이익의 변동성이 존재하며, 수익성 개선이 시급한 상황입니다.